几百只基金怎样才能不挑花眼?几千只股票如何避免赚了指数不赚钱?
今年以来沪深股市强劲反弹,上证综指较上年末上涨超过四成,可因为踏不准反弹的脚步,大多数股民和基民的收益水平远不及股指的涨幅。几千只股票如何避免赚了指数不赚钱?几百只基金怎样才能不挑花眼?基金业内专家提示,如股市中长期向好,对普通投资者而言最简单的投资策略就是--买指数基金。
涨得最快今年前4月指数基金涨40%
市民陈小姐告诉记者,她从前年开始就定投基金,当时选了两只基金都是股票型基金,每只基金每个月各投500元,结果因为股市大跌,她的股票型基金基本没赚钱,一直坚持到现在这两只基金目前仍然还在赔钱。从去年开始,她又开始增加定投了沪深300指数基金。"好开心啊,我定投的本钱大概4000多块,现在已经赚了1000块了。还是指数基金好,只要指数涨,我就有钱赚。"
据了解,2009年前4个月,高仓位的指数型基金成为市场中跑得最快的品种。根据银河证券基金研究中心统计,标准指数基金以平均40.63%的涨幅拔得头筹,其中,易方达深证100ETF涨幅最大,2009年前4个月涨幅达到46.94%。事实上,2009年前4个月,指数基本上呈现出单边震荡上扬态势,从以往经验来看,作为一种以跟踪目标指数变化为原则的基金品种,指数型基金奉行被动投资的策略,其股票仓位均严格控制在90%以上,因此,在股市上涨时,高仓位的指数型基金自然是市场中跑得最快的品种。
优中选优沪深300指数最受市场关注
据了解,目前市场上共有22只指数基金,其中跟踪沪深300的指数基金达到8家。随着指数基金数量和品种的增加,投资者在投资指数基金时,常常不知如何选择。到底什么样的指数基金才适合您投资呢?
昨天华夏基金公司相关人士告诉记者,指数基金的投资目标,就是获取标的指数的收益率,从这个角度上说,投资指数基金就是投资指数。因此选择一个合适的指数是指数化投资的关键,那么指数的选择标准应该是什么呢?
"其实指数无所谓好坏,最主要的是适合你的投资目标。如果你想投资小盘股,例如将要推出的深圳创业板,那么创业板指数就是最合适的。对于大部分想通过指数基金进行长期投资(比如定期定投)的投资者而言,选择一个代表性强、可投资性强的主流指数就至关重要。"
据介绍,传统的指数主要是单市场指数和跨市场指数。单市场指数包括上证50指数、上证180指数、深证100指数等,这类指数主要是分别代表各自的上海市场和深圳市常跨市场指数包括沪深300指数、中证500指数、中证100指数等,成份股包含两大交易所的代表性股票,反映中国整体证券市场股票的价格变动概貌和运行状况。其中,沪深300指数目前最受市场关注。目前,以沪深300指数作为标的的指数基金已有8只。
"各指数的行业权重也存在一定差异。如沪深300、上证180、上证50、中证100的第一大行业为金融保险业,而深证100的第一大行业为金属与非金属行业。因此,市民要选择什么指数基金,首先要研究一下这些指数第一大权重股票是什么行业。"
成本低廉每年可额外赚1%投资收益
大部分的指数基金都是跟踪指数、复制指数收益的投资工具,相较于主动投资的基金,指数基金不仅管理透明,更具有成本优势。股神沃伦·巴菲特曾说:"成本低廉的指数基金,也许是过去35年最能帮投资者赚钱的工具。"
目前我国的指数基金费率也存在一定差异。其原因多种多样,总体上看,ETF和指数LOF的费率水平较低。投资者在选择指数基金前,应该事先阅读基金合同及招募说明书以了解产品特性和费率水平。
投资指数基金后赚了指数肯定会赚到钱吗?"应该是这样,相差不会太大。"据华夏基金公司相关人士介绍,每只指数基金都有业绩基准考核标准,它跟踪指数的偏离程度不能超过一定范围。
理论上讲,指数基金的拟合度受很多因素影响。基金资产规模的稳定性也很重要,因为过于频繁的大比例现金申购赎回,可能加大"跟踪误差"。