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基金投资策略:适当关注指数基金
发布时间:2008-12-1 20:23:34
 
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    ⊙联合证券宋琦

    激进型组合

    激进型投资者可重点关注指数型基金。本周推荐易方达50和博时价值。易方达50是易方达基金公司管理的一只指数型基金,其股票投资部分主要投资于标的指数的成分股票,包括上证50指数的成分股和预期将要被选入上证50指数的股票,还可适当投资一级市场申购的股票(包括新股与增发),以在不增加额外风险的前提下提高收益水平。博时价值是博时基金公司管理的一只股票型基金,其投资目标是在力争使基金单位资产净值高于价值增长线水平的前提下,在多层次复合投资策略的投资结构基础上,采取低风险适度收益配比原则,以长期投资为主,保持基金资产良好的流动性,谋求基金资产的长期稳定增长。

    稳健型组合

    稳健型投资者可持有六成股票型基金,重点留意指数型基金。本周推荐嘉实300和银河银信添利。嘉实300是嘉实基金公司管理的一只LOF基金,该基金进行被动式指数化投资,通过严格的投资纪律约束和数量化的风险管理手段,力争控制本基金的净值增长率与业绩衡量基准之间的日平均跟踪误差小于0.3%,以实现对沪深300指数的有效跟踪,谋求通过中国证券市场来分享中国经济持续、稳定、快速发展的成果。银河银信添利是银河基金公司管理的一只债券型基金,该基金主要投资于具有良好流动性的固定收益类品种,包括国债、金融债、次级债、企业债、可转换公司债券、央行票据、短期融资券、资产支持证券、回购和银行定期存单等。另外,为提高基金收益水平,该基金可以参与新股申购,但股票等权益类投资比例不超过基金资产的20%。

    保守型组合

    在市场底部已基本确立的情况下,保守型投资者可战略性逢低介入一些股票型基金。建议投资组合中股票型基金占30%、货币型基金占70%。本周推荐友邦华泰红利ETF和南方现金增利。友邦华泰红利ETF是友邦华泰基金公司管理的一只ETF基金,该基金跟踪复制上证红利指数,上证红利指数成分股由股息率最高、现金分红最多的50只股票组成,是上证A股市场真正的核心优质资产,并每年根据最新排名优胜劣汰,具有极高的投资价值,买入该基金就如同买入了一只高分红的超级大盘蓝筹股。南方现金增利是我国规模最大的货币型基金之一,南方基金管理公司在固定收益类资产的管理上有着丰富的经验,南方现金增利成立至今的收益率水平在同类基金中一直名列前茅。


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